資産運用

資産の95%を投資で運用する

投稿日:




 

私は資産の95%をインデックスファンドで運用しています。残りの5%が現金。

ちなみにインデックス投資を始める前は100%現金でした。これじゃあ全然ダメだ、全然資産が増えねぇ、と心機一転してほぼ全資産をインデックスファンドに入れました。色々調べた結果、インデックスならぶち込む価値があるだろうと判断した結果です。

S&P500は年平均7%程度で成長しています。仮に100万円を一括投資すると200万円になるのは10年後です。10年でたった100万円しか増えません。インデックスファンドって所詮このレベルなのです。ただし1000万円投資したらどうか?同じ成長率だと10年後には2000万円になります。プラス1000万円。100万円の10倍です。だから投資する金額は大きければ大きいほどリターンの絶対額も大きい。

インデックス投資にも当然リスクがあります。S&P500の価格変動はだいたい20%。本ブログでも色々検証していますが、リターン7%、リスク20%なら長期的には右肩上がりです。長期で投資するほど元本割れ確率は下がります。過去記事によると10年後の元本割れ確率は22%ですが20年後は14%、30年後には9%まで下がります。

投資期間が長ければ長いほどリターンの平均値は大きくなり、元本割れ確率は下がります。ならなるべく大きな額を入金したほうがよいだろう。当たり前の結論です。

リターン7%は幾何ブラウン運動のドリフト項。ドリフト項はリスクプレミアムを反映します。リスクプレミアムとは「投資家がリスクを取る対価として期待するリターン」のこと。リスクプレミアムをため込むほど見返り(=リターン)も大きくなるというわけです。

資産の95%もリスク資産にぶち込むのは危険という考えもありますが、「リスクプレミアムのコレクションが資産を形成する」を信じられるか?にあると思います。信じられるならやる、無理ならやらない。特にサラリーマンで収入が安定しているなら、フルインベストは合理的だと思います。

 

参考:

レバレッジはリターンの中央値を下げる。3倍レバレッジが危険な理由を定量的に説明する。

インデックス投資で資産が1億円を超えました。(投資6年目)

S&P500に一括投資したときの元本割れ確率を計算した。

 

記事が役に立ったらクリックお願いします↓

にほんブログ村 株ブログ 米国株へ

-資産運用

執筆者:

関連記事

億り人が10年以内に資産2億円を目指す

  過去記事で紹介した通り、私は資産2億円を目指しています。理由は2億円あれば標準より2倍高い生活水準で生活して、40年後に破産する確率は低いからです。ただしS&P500に投資しなが …

米国S&P500の最適なレバレッジが1.75倍の理由。だからSPXLの3倍は高すぎる。

  米国S&P500の最適なレバレッジは1.75倍であることは前回の記事ですでに紹介しました。なぜかこの記事のアクセス数が異常に高かったので、もう少し分かりやすくかみ砕いた内容で再掲 …

リスク (神々への反逆)ピーター・バーンスタインの書評。リスクマネジメントの歴史を理解できる良書。

  過去記事からの引用: インデックス投資を開始して2年半近くが経過しました。 投資を始めた当初は、投資関連の書籍やニュース記事を読むことで経済や金融に詳しくなることを資産運用の副次的な効果 …

円高株安で1000万円減ったあと500万円増えました

  円高株安後に資産が少し回復しました。 金融資産の変化です。1.5カ月前→1カ月前→現在   1.15億円→1.05億円→1.10億円   S&P500: 5, …

WealthNaviはポートフォリオをどのように決めているのか?を説明する。

  過去に「WealthNaviのアルゴリズムを読むべし。現代ポートフォリオ理論に基づいてキッチリ分散。」という記事を書きました。 WealthNaviで運用することの是非はさておき、そのア …

サラリーマンが全資産の95%をインデックスファンド(S&P500・オルカン)で運用中。2024年に億り人達成!ブログで様々な投資シミュレーションを紹介!

お問い合わせは:こちら

にほんブログ村 株ブログ 米国株へ